上交所技术有限责任公司近日发布公告显示，目前正在针对区块链进行课题立项研究。对应的课题名称为《高性能联盟区块链技术研究——以去中心化主板证券竞价交易系统为例》。值得注意的是，区块链技术多用在场外交易市场，而对于主板此前尚未涉足。

区块链作为一种分布式账簿技术，由多个节点共同记账并完成交易的验证，能够在证券资产的交易结算过程中提升效率并降低成本。此前，美国纳斯达克证券交易所就已经率先采用区块链技术处理场外交易，并且发布了区块链交易模型Linq，用于一级市场的股权交易管理；澳洲股票交易所ASX也引入DAH(数字资产控股)帮助其建立区块链清算体系用于替代现有体系CHESS.

区块链以公平著称，而其运算速度很难满足主板竞价交易。目前，国外开源区块链系统的每秒交易处理能力从几十笔到数百笔不等，无法满足上交所主板证券竞价交易的性能要求。

因此，业内人士评价称，此项课题方向有着很强的竞争力。

上交所技术有限责任公司3月末发布公告称，证券信息技术研究发展中心(上海)按照2017年联合研究课题工作计划，对外发出了征集承办方的通知。

各市场参与方、技术、科研机构非常踊跃，一共收到51份课题承办申请。经过3月8日至3月10日为期三天的立项评审，专家评委对课题申请方的材料及现场答辩情况进行了审慎评估与分析，共有8项课题入围。其中有一项是区块链课题，对应名称为《高性能联盟区块链技术研究——以去中心化主板证券竞价交易系统为例》。

记者获悉，上交所对区块链领域已有一定程度的研究和了解。上交所去年末曾刊登了一篇关于区块链的研究报告，该论文名为《区块链技术对境内证券业影响分析》，作者为牛壮，所属机构为资本市场研究所。

报告认为，一是区块链具有影响证券业现有格局的潜力。成熟的区块链技术具有降低信任成本、法务成本、协作成本和操作风险的优点。据此，各类机构未来可能会利用区块链技术从多个维度改变现有证券业格局。

二是区块链现在尚在技术发展早期。虽然发展迅速，但区块链技术在业务环节和技术层面还存在一些不足。区块链技术尚处于发展早期阶段，未能达到业界的期待。

三是存在中心节点的区块链更具实际应用价值。去中心化组织在法律地位、业务弹性、决策效率方面都存在不足。而由某个或某几个特定机构控制的“私链”则可以提高现有金融机构的运行效率，在现有法律和业务环境下更具实践意义。

该论文还形成以下三点研究建议。

一是建议监管层加强区块链等分布式账册的技术研究。在全球竞争的格局下，如何既给予创新者充分的创新空间以提升行业发展水平，又防范其引发的各类不可控风险，是一个难题。因此，建议监管层加强对区块链技术的研究，明确对区块链技术在证券行业应用的监管态度和规范，以利于行业创新、市场发展和打击披着“创新”外衣的非法行为。

二是建议交易所积极参与区块链技术的业界交流，参与全球分布式账册变革进程。区块链技术确有改变证券业现有格局的潜力，交易所作为重要金融机构应保持对新兴技术的关注。

三是建议交易所适度地开展区块链等分布式账册的技术研发，储存相关专利。各金融子行业基础设施的底层技术具有较高的通用性，建议交易所尽早地储存相关技术专利。

根据此次项目承接机构信息，承接机构为杭州趣链科技有限公司。

趣链科技联合创始人李启雷表示，公司在区块链最关键的底层核心技术方面有深厚积累，这次与上交所的联合研究将探索在国内证券交易系统中应用区块链技术的可行性。目前，国外开源区块链系统的每秒交易处理能力从几十笔到数百笔不等，无法满足上交所主板证券竞价交易的性能要求。趣链科技自主研发的联盟区块链平台目前已经能够支持每秒近万笔的交易处理速度，此次联合研究项目将从交易归并验证、数据分区共识和硬件并行加速等多个方面进行深度优化和性能提升，满足上海证券交易所在核心业务场景中对区块链平台的性能要求，把国内的区块链技术水平推进到世界前列。

“趣链由于拥有较为扎实的底层技术，完全能够实现自主可控。同时，通过联盟链的形式，对于交易性能有大幅提升。”趣链科技联合创始人李启雷表示。

趣链科技是国内少数掌握区块链底层核心技术的公司，由中国工程院院士陈纯教授创建，研发团队由浙江大学计算机学院的多名资深研究人员构成，具有深厚的学术和科研背景。